【07:52 同益中(688722)：地緣政治背景下復(fù)材景氣 量?jī)r(jià)齊升推動(dòng)業(yè)績(jī)高增】
10月25日給予同益中(688722)買入評(píng)級(jí)。
【資料圖】
盈利預(yù)測(cè)與估值：預(yù)計(jì)公司2022-2024 年歸母凈利潤(rùn)分別為1.81、2.10、2.72 億元，EPS 分別為0.81、0.94、1.21元，對(duì)應(yīng)PE 分別為25.1X、21.6 X、16.7X，維持“買入”評(píng)級(jí)。
風(fēng)險(xiǎn)提示：：
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)4次買入評(píng)級(jí)、3次增持評(píng)級(jí)。
【07:52 九豐能源(605090)：Q3預(yù)計(jì)維持高增長(zhǎng) 擬開(kāi)拓國(guó)內(nèi)煤層氣資源】
10月25日給予九豐能源(605090)買入評(píng)級(jí)。
盈利預(yù)測(cè)與估值：參考公司三季度業(yè)績(jī)預(yù)告，該機(jī)構(gòu)維持對(duì)公司2022-2024 年歸母凈利潤(rùn)的預(yù)測(cè)為11.82、14.86、16.64 億元，當(dāng)前股價(jià)對(duì)應(yīng)PE 分別為14、11 和10 倍。公司LNG產(chǎn)業(yè)鏈布局完善，隨上游優(yōu)質(zhì)資源獲取能力持續(xù)擴(kuò)張，公司積極發(fā)揮資源獲取、儲(chǔ)運(yùn)、銷售一體化優(yōu)勢(shì)，持續(xù)提升經(jīng)營(yíng)穩(wěn)定性與盈利能力。維持“買入”評(píng)級(jí)。
風(fēng)險(xiǎn)提示：海外天然氣價(jià)格大幅波動(dòng)，碼頭和船舶建設(shè)速度不及預(yù)期
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)10次買入評(píng)級(jí)、3次增持投資評(píng)級(jí)、2次推薦評(píng)級(jí)、1次增持評(píng)級(jí)、1次審慎增持評(píng)級(jí)。
【07:52 龍佰集團(tuán)(002601)：鈦白粉景氣下行影響Q3利潤(rùn) 新能源板塊達(dá)產(chǎn)放量逐步貢獻(xiàn)業(yè)績(jī)?cè)隽?擬并表釩鈦資源推進(jìn)豐源礦業(yè)收購(gòu)】
10月25日給予龍佰集團(tuán)(002601)買入評(píng)級(jí)。
風(fēng)險(xiǎn)提示：鈦白粉景氣下行；原料價(jià)格大幅波動(dòng)；新建項(xiàng)目投產(chǎn)不及預(yù)期。
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)10次買入評(píng)級(jí)、2次增持評(píng)級(jí)、1次買入-A投資評(píng)級(jí)。
【07:52 蘇泊爾(002032)：出口壓力依舊較大 盈利能力如期提升】
10月25日給予蘇泊爾(002032)買入評(píng)級(jí)。
風(fēng)險(xiǎn)提示：
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)38次買入評(píng)級(jí)、5次增持評(píng)級(jí)、3次優(yōu)于大市評(píng)級(jí)、3次買入-A的投評(píng)級(jí)、3次跑贏行業(yè)評(píng)級(jí)、3次“買入”的投評(píng)級(jí)、3次持有評(píng)級(jí)、1次謹(jǐn)慎推薦評(píng)級(jí)、1次“買入”投資評(píng)級(jí)、1次強(qiáng)烈推薦評(píng)級(jí)、1次強(qiáng)推評(píng)級(jí)、1次審慎增持評(píng)級(jí)。
【07:52 福能股份(600483)：海上風(fēng)電驅(qū)動(dòng)長(zhǎng)期發(fā)展 四季度盈利有望環(huán)比改善】
10月25日給予福能股份(600483)買入評(píng)級(jí)。
風(fēng)險(xiǎn)提示：新項(xiàng)目進(jìn)度不及預(yù)期風(fēng)險(xiǎn)；煤價(jià)波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)23次買入評(píng)級(jí)、4次增持評(píng)級(jí)、2次推薦評(píng)級(jí)、1次買入-A的投評(píng)級(jí)、1次審慎增持評(píng)級(jí)。
【07:47 諾禾致源(688315)季報(bào)點(diǎn)評(píng)：疫情下收入韌性增長(zhǎng) 規(guī)模效應(yīng)拉動(dòng)毛利率提升 利潤(rùn)端表現(xiàn)突出】
10月25日給予諾禾致源(688315)買入評(píng)級(jí)。
盈利預(yù)測(cè)與估值：預(yù)計(jì)2022-2024 年公司實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤(rùn)為2.04 億元、2.55億元、3.23 億元，分別同比增加-9.2%、25.0%、26.3%，暫不考慮定增稀釋影響，對(duì)應(yīng)PE 分別為45x、36x、29x。維持“買入”評(píng)級(jí)。
風(fēng)險(xiǎn)提示：疫情影響海內(nèi)外業(yè)務(wù)拓展不及預(yù)期；限售股解禁風(fēng)險(xiǎn)等。
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)6次買入評(píng)級(jí)。
【07:47 卓越新能(688196)：業(yè)績(jī)?cè)鏊俪A(yù)期 逆勢(shì)中企業(yè)優(yōu)勢(shì)持續(xù)突顯】
10月25日給予卓越新能(688196)買入評(píng)級(jí)。
上調(diào)盈利預(yù)測(cè)，維持“買入”評(píng)級(jí)。鑒于公司單噸凈利提升，該機(jī)構(gòu)上調(diào)22-24 年歸母凈利潤(rùn)為5.25/6.64/ 8.08 億（上調(diào)前為4.99/6.48/ 8.00 億），目前公司市值對(duì)應(yīng)22-24 年P(guān)E 為18/14/11 倍。維持“買入”評(píng)級(jí)。
風(fēng)險(xiǎn)提示：歐洲市場(chǎng)訂單不及預(yù)期，生物柴油行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇，廢油脂價(jià)格波動(dòng)較大。
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)13次買入評(píng)級(jí)、4次增持評(píng)級(jí)、3次買入-A評(píng)級(jí)、1次強(qiáng)推評(píng)級(jí)。
【07:47 新化股份(603867)：業(yè)績(jī)符合預(yù)期 看好寧夏項(xiàng)目及萃取工藝延伸支撐長(zhǎng)期發(fā)展】
10月25日給予新化股份(603867)買入評(píng)級(jí)。
盈利預(yù)測(cè)與投資評(píng)級(jí)：維持盈利預(yù)測(cè)，預(yù)計(jì)2022-2024 年歸母凈利潤(rùn)分別約3.48、4.98、6.04 億元，對(duì)應(yīng)PE 約15、11、9 倍，維持“買入”評(píng)級(jí)。
風(fēng)險(xiǎn)提示：香料項(xiàng)目建設(shè)投放不及預(yù)期；萃取法鹽湖提鋰客戶拓展不及預(yù)期
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)3次買入評(píng)級(jí)、1次優(yōu)于大市評(píng)級(jí)。
【07:47 長(zhǎng)盛軸承(300718)季報(bào)點(diǎn)評(píng)：Q3業(yè)績(jī)超預(yù)期 風(fēng)電軸承業(yè)務(wù)值得期待】
10月25日給予長(zhǎng)盛軸承(300718)買入評(píng)級(jí)。
盈利預(yù)測(cè)與投資建議。該機(jī)構(gòu)預(yù)計(jì)公司2022-2024 年?duì)I業(yè)收入為12.24/14.86/17.83 億元，歸母凈利潤(rùn)為1.91/2.41/3.02 億元，當(dāng)前市值對(duì)應(yīng)PE 為43.3/34.3/27.3X。公司是自潤(rùn)滑軸承的國(guó)產(chǎn)龍頭，未來(lái)高毛利汽車業(yè)務(wù)占比提升，疊加風(fēng)電軸承業(yè)務(wù)打開(kāi)新成長(zhǎng)曲線，具備利潤(rùn)與估值的雙重彈性，維持“買入”評(píng)級(jí)。
風(fēng)險(xiǎn)提示：風(fēng)電軸承進(jìn)展不及預(yù)期風(fēng)險(xiǎn)；原材料價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)；匯率波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)6次買入評(píng)級(jí)。
【07:47 牧原股份(002714)季報(bào)點(diǎn)評(píng)：景氣提升支撐業(yè)績(jī)反轉(zhuǎn) 生產(chǎn)成績(jī)穩(wěn)步改善】
10月25日給予牧原股份(002714)買入評(píng)級(jí)。
盈利預(yù)測(cè)：公司為我國(guó)生豬養(yǎng)殖龍頭，自繁自養(yǎng)一體化的養(yǎng)殖模式下，搭建包括飼料加工、生豬育種、種豬擴(kuò)繁、商品豬飼養(yǎng)以及屠宰肉食在內(nèi)的完整產(chǎn)業(yè)鏈，并對(duì)各個(gè)環(huán)節(jié)嚴(yán)格管控，構(gòu)筑低成本核心優(yōu)勢(shì)，6 月以來(lái)豬價(jià)保持相對(duì)高位運(yùn)行，該機(jī)構(gòu)認(rèn)為行業(yè)高景氣中期仍可持續(xù)，公司有望充分受益。根據(jù)近期豬價(jià)走勢(shì)情況該機(jī)構(gòu)上調(diào)公司盈利預(yù)測(cè)，預(yù)計(jì)公司FY2022-2024 歸母凈利潤(rùn)95.04/286.56/213.88 億元，對(duì)應(yīng)EPS 1.79/5.38/4.02 元/股，維持“買入”評(píng)級(jí)。
風(fēng)險(xiǎn)提示：行業(yè)疫病爆發(fā)、新冠疫情反復(fù)、豬價(jià)表現(xiàn)不及預(yù)期。
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)31次買入評(píng)級(jí)、6次增持評(píng)級(jí)、4次推薦評(píng)級(jí)、3次跑贏行業(yè)評(píng)級(jí)、2次強(qiáng)烈推薦評(píng)級(jí)、2次持有評(píng)級(jí)。
【07:47 牧原股份(002714)：三季度業(yè)績(jī)明顯改善 看好公司長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展】
10月25日給予牧原股份(002714)買入評(píng)級(jí)。
盈利預(yù)測(cè)與評(píng)級(jí)：考慮到豬價(jià)持續(xù)高位運(yùn)行，疊加公司養(yǎng)殖成本改善，生豬出欄規(guī)模穩(wěn)步增長(zhǎng)，2022 全年公司業(yè)績(jī)表現(xiàn)亮眼。預(yù)計(jì)公司2022-2024 年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入1268.07/1499.54/1729.17 億元，歸母凈利潤(rùn)139.76/207.68/236.46 億元，EPS 分別為2.66/3.95/4.49 元，對(duì)應(yīng)PE 分別為20.4x/13.8x/12.1x，維持“買入”評(píng)級(jí)。
風(fēng)險(xiǎn)提示：畜禽疫病風(fēng)險(xiǎn)，主要原材料價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)，生豬價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)，資產(chǎn)負(fù)債率較高風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)收賬款較大風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)外擔(dān)保等風(fēng)險(xiǎn)。
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)31次買入評(píng)級(jí)、6次增持評(píng)級(jí)、4次推薦評(píng)級(jí)、3次跑贏行業(yè)評(píng)級(jí)、2次強(qiáng)烈推薦評(píng)級(jí)、2次持有評(píng)級(jí)。
【07:47 晶盛機(jī)電(300316)：Q3業(yè)績(jī)略超預(yù)期 在手訂單穩(wěn)中有升】
10月25日給予晶盛機(jī)電(300316)買入評(píng)級(jí)。
投資建議：公司“裝備+耗材”雙驅(qū)動(dòng)，保持行業(yè)領(lǐng)先地位。預(yù)計(jì)公司2022-2024 年收入分別為108.28、149.32、180.80 億元，分別同比增長(zhǎng)81.64%、37.89%、21.08%；歸母凈利潤(rùn)分別為28.36、39.43、48.05 億元，同比分別增長(zhǎng)65.67%、39.06%、21.86%，對(duì)應(yīng)PE 分別為32、23、19 倍，維持“買入”評(píng)級(jí)。
風(fēng)險(xiǎn)因素：原材料價(jià)格上漲，應(yīng)收賬款壞賬風(fēng)險(xiǎn)，光伏行業(yè)擴(kuò)產(chǎn)不及預(yù)期。
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)37次買入評(píng)級(jí)、5次跑贏行業(yè)評(píng)級(jí)、5次“買入“評(píng)級(jí)、5次增持評(píng)級(jí)、3次推薦評(píng)級(jí)、2次其“買入”投評(píng)級(jí)、1次強(qiáng)烈推薦評(píng)級(jí)。
【07:42 晶晨股份(688099)：產(chǎn)品線豐富多元 高成長(zhǎng)性奠定長(zhǎng)期價(jià)值】
10月25日給予晶晨股份(688099)買入評(píng)級(jí)。
風(fēng)險(xiǎn)提示：
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)31次買入評(píng)級(jí)、3次優(yōu)于大市評(píng)級(jí)、2次增持評(píng)級(jí)、2次推薦評(píng)級(jí)、1次“推薦”投資評(píng)級(jí)。
【07:42 晶盛機(jī)電(300316)：業(yè)績(jī)符合預(yù)期 半導(dǎo)體訂單高增；邁向長(zhǎng)晶設(shè)備+材料龍頭】
10月25日給予晶盛機(jī)電(300316)買入評(píng)級(jí)。
投資建議：看好公司在光伏、半導(dǎo)體、藍(lán)寶石、碳化硅領(lǐng)域未來(lái)業(yè)績(jī)接力放量上調(diào)公司2022-2024 年歸母凈利潤(rùn)28/37.3/48.1 億元，同比增長(zhǎng)63%/33%/29%，對(duì)應(yīng)PE 為32/24/19 倍。維持“買入”評(píng)級(jí)。
風(fēng)險(xiǎn)提示：半導(dǎo)體設(shè)備研發(fā)進(jìn)展低于預(yù)期；光伏下游擴(kuò)產(chǎn)不及預(yù)期。
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)36次買入評(píng)級(jí)、5次跑贏行業(yè)評(píng)級(jí)、5次“買入“評(píng)級(jí)、5次增持評(píng)級(jí)、3次推薦評(píng)級(jí)、2次其“買入”投評(píng)級(jí)、1次強(qiáng)烈推薦評(píng)級(jí)。
【07:42 蘇泊爾(002032)：出口短期拖累 看好小家電龍頭內(nèi)外銷份額持續(xù)提升】
10月25日給予蘇泊爾(002032)買入評(píng)級(jí)。
投資建議：蘇泊爾依托優(yōu)質(zhì)品牌、產(chǎn)品與渠道，小家電護(hù)城河十分深厚，具備穿越周期的韌性和穩(wěn)健性，該機(jī)構(gòu)看好公司外銷市場(chǎng)的穩(wěn)健增長(zhǎng)和內(nèi)銷市場(chǎng)的份額提升， 該機(jī)構(gòu)預(yù)計(jì)2022-2024 年公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)收215.85/226.65/242.66 億元，實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤(rùn)20.45/22.46/25.51 億元，對(duì)應(yīng)EPS 為2.53/2.78/3.15 元，當(dāng)前股價(jià)對(duì)應(yīng)PE 為17.0/15.5/13.6 倍，維持“買入”評(píng)級(jí)。
風(fēng)險(xiǎn)提示：疫情沖擊、新品表現(xiàn)不及預(yù)期、消費(fèi)升級(jí)趨勢(shì)不及預(yù)期等。
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)37次買入評(píng)級(jí)、5次增持評(píng)級(jí)、3次優(yōu)于大市評(píng)級(jí)、3次買入-A的投評(píng)級(jí)、3次跑贏行業(yè)評(píng)級(jí)、3次“買入”的投評(píng)級(jí)、3次持有評(píng)級(jí)、1次謹(jǐn)慎推薦評(píng)級(jí)、1次“買入”投資評(píng)級(jí)、1次強(qiáng)烈推薦評(píng)級(jí)、1次強(qiáng)推評(píng)級(jí)、1次審慎增持評(píng)級(jí)。
【07:37 康冠科技(001308)：3Q22歸母凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)98% 面板跌價(jià)帶動(dòng)毛利率提升】
10月25日給予康冠科技(001308)買入評(píng)級(jí)。
投資建議：該機(jī)構(gòu)看好海外交互智能平板市場(chǎng)以及東南亞、中東、拉美、非洲等新興國(guó)家智能電視市場(chǎng)的增長(zhǎng)潛力，同時(shí)看好公司受益于LCD 跌價(jià)實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)率回升。該機(jī)構(gòu)預(yù)計(jì)公司22-24 年?duì)I收同比增長(zhǎng)7.6%/20.6%/20.2%至127.94/154.26/185.46 億元，歸母凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)57.2%/16.7%/20.4%至14.51/16.93/20.39 億元，對(duì)應(yīng)PE 為13.2/11.3/9.4 倍，維持“買入”評(píng)級(jí)。
風(fēng)險(xiǎn)提示：上游原材料價(jià)格波動(dòng)，下游需求不及預(yù)期，行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇。
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)12次買入評(píng)級(jí)、5次推薦評(píng)級(jí)、3次增持評(píng)級(jí)、1次“增持”投資評(píng)級(jí)、1次優(yōu)于大市評(píng)級(jí)、1次跑贏行業(yè)評(píng)級(jí)。
【07:37 恒立液壓(601100)：Q3凈利潤(rùn)同比+20%超預(yù)期 強(qiáng)阿爾法屬性彰顯】
10月25日給予恒立液壓(601100)買入評(píng)級(jí)。
盈利預(yù)測(cè)與投資評(píng)級(jí)：綜合考慮國(guó)內(nèi)工程機(jī)械行業(yè)周期波動(dòng)和公司新品放量、海外拓展節(jié)奏，該機(jī)構(gòu)出于謹(jǐn)慎性考慮，維持公司2022-2024 年歸母凈利潤(rùn)預(yù)測(cè)為23/27/31 億元，當(dāng)前市值對(duì)應(yīng)PE 分別為29/25/21 倍，維持“買入”評(píng)級(jí) 風(fēng)險(xiǎn)提示：行業(yè)周期波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)；疫情影響供應(yīng)鏈；原材料價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)19次買入評(píng)級(jí)、8次增持評(píng)級(jí)、5次推薦評(píng)級(jí)、3次買入-A的投評(píng)級(jí)。
【07:37 佐力藥業(yè)(300181)：三季報(bào)增長(zhǎng)亮眼 期待全年業(yè)績(jī)】
10月25日給予佐力藥業(yè)(300181)買入評(píng)級(jí)。
投資建議：
風(fēng)險(xiǎn)提示：
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)2次買入評(píng)級(jí)、1次“買入”投資評(píng)級(jí)。
【07:37 當(dāng)升科技(300073)：2022年三季度業(yè)績(jī)點(diǎn)評(píng)-正極銷量穩(wěn)中有升 盈利能力環(huán)比略增】
10月25日給予當(dāng)升科技(300073)買入評(píng)級(jí)。
風(fēng)險(xiǎn)提示：電動(dòng)車銷量不及預(yù)期；投產(chǎn)進(jìn)度不及預(yù)期；高鎳需求不及預(yù)期。
投資建議：基于產(chǎn)品結(jié)構(gòu)優(yōu)化提升公司盈利能力，該機(jī)構(gòu)上調(diào)2022 年盈利預(yù)測(cè)，但考慮到全球新能源車需求波動(dòng)或?qū)⒂绊懝境鲐浟?，基于審慎性原則，該機(jī)構(gòu)下修2023-2024 年盈利預(yù)測(cè)，預(yù)計(jì)2022-2024 年實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤(rùn)20.75/23.71/30.32 億元（原預(yù)測(cè)為20.11/27.83/34.94 億元），同比增速為90/14/28%，EPS 分別為4.10/4.68/5.99 元，對(duì)應(yīng)PE 分別為16/14/11 倍，維持“買入”評(píng)級(jí)。
該股最近6個(gè)月獲得機(jī)構(gòu)18次買入評(píng)級(jí)、5次增持評(píng)級(jí)、4次推薦評(píng)級(jí)、3次跑贏行業(yè)評(píng)級(jí)、3次強(qiáng)烈推薦評(píng)級(jí)、2次優(yōu)于大市評(píng)級(jí)、1次強(qiáng)推評(píng)級(jí)。
關(guān)鍵詞： 風(fēng)險(xiǎn)提示 盈利預(yù)測(cè) 投資評(píng)級(jí)
