科技股作為機構(gòu)普遍看好的全年投資主線之一，其表現(xiàn)一直被市場各方所關(guān)注。計算機板塊作為科技行業(yè)重要的細分領(lǐng)域，該如何掘金?
事實上，在國家產(chǎn)業(yè)政策支持以及國內(nèi)企業(yè)大力投入研發(fā)費用的背景下，計算機行業(yè)迎來了快速發(fā)展的新局面。2月份以來，國家決策層多次在各類會議上部署了與“新基建”相關(guān)的任務(wù)，為下一階段重點投資指明了方向。
不難看出，以計算機為代表的新興技術(shù)逐漸滲透于各個領(lǐng)域。在線醫(yī)療、遠程辦公、在線教育等市場板塊熱度持續(xù)攀升，且有望帶動云計算上游產(chǎn)業(yè)需求繁榮。此外，人工智能、區(qū)塊鏈、云計算等前沿技術(shù)發(fā)展迅速，相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈也是利好頻出，在5G時代都將成為技術(shù)融合、場景創(chuàng)新的關(guān)鍵突破口。
A股市場方面，《證券日報》記者根據(jù)同花順數(shù)據(jù)統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)，近7個交易日，計算機行業(yè)內(nèi)，包括數(shù)據(jù)港、華宇軟件、奧飛數(shù)據(jù)、遠光軟件、四維圖新、立思辰、神州數(shù)碼、納思達、易華錄、安恒信息、深信服、中科創(chuàng)達、千方科技、美亞柏科、創(chuàng)業(yè)慧康、運達科技等在內(nèi)的37只個股均受到機構(gòu)給予“買入”或“增持”等看好評級，占行業(yè)內(nèi)成份股比例達16.09%，位居28類申萬一級行業(yè)前列。
在市場不確定因素較多的背景下，計算機行業(yè)緣何受到機構(gòu)熱捧?
首先，強者恒強趨勢有望延續(xù)。在A股整體呈現(xiàn)回調(diào)的態(tài)勢下，本周計算機板塊累計漲幅達4.65%，市場表現(xiàn)位居28類申萬一級行業(yè)前列。
其次，該板塊持續(xù)受到外資加碼。新時代證券認為，近期全球股市波動加劇，我國疫情防控成效顯著，全國各地穩(wěn)步推進復(fù)工復(fù)產(chǎn)。從外資持股市值及變化比例分析來看，2019年1月份以來，外資持有申萬計算機板塊股票市值和占比持續(xù)提升。市值從115.85億元提升至537.72億元，占比從1.29%提升至3.32%。外資持續(xù)加碼計算機板塊，該板塊核心優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)預(yù)計有望成為全球資本重點布局對象。
第三，計算機行業(yè)發(fā)展不斷擴容，公有云市場規(guī)模實現(xiàn)高增長。根據(jù)信通院數(shù)據(jù)顯示，2018年中國公有云規(guī)模437億元，同比增長65.2%，其中，IaaS市場規(guī)模達270億元，同比增長81.8%，占我國公有云市場規(guī)模62%。預(yù)計到2022年，中國公有云市場規(guī)模將達到1731億元。
后市投資策略方面，川財證券認為，隨著計算機行業(yè)公司2019年年報和2020年一季報逐漸披露，板塊將迎來業(yè)績考驗期，預(yù)計隨著商譽減值風(fēng)險的釋放，政策和需求的催化下整個行業(yè)的業(yè)績或迎來反轉(zhuǎn)。建議投資者關(guān)注景氣度較高的板塊：軟件、云計算、醫(yī)療信息化等。
民生證券則進一步給出了“股票池”，其表示，信創(chuàng)領(lǐng)域在龍頭公司的帶動下生態(tài)建設(shè)日趨完善，同時在科技新基建的背景下，政府投資采購也將進一步增加，快速發(fā)展的信創(chuàng)領(lǐng)域?qū)⒊蔀?020年重要的投資主線。建議投資者關(guān)注在自身業(yè)務(wù)領(lǐng)域具有競爭優(yōu)勢的領(lǐng)軍公司：中國軟件、中國長城、太極股份、誠邁科技、東方通。( 徐一鳴)
